“我们(上市)的基本资料准备已经结束了。”11月下旬,大连机床集团董事长陈永开告诉本报记者,“我们披露要融资100亿是在今年4月的一个机床展上。当时,记者和私募就在旁边。”
而一位私募人士对本报记者透露,早在陈永开表态之前,大连机床集团旗下核心资产——华根机械,已展开私募工作。
1999年尚“资不抵债”的大连机床集团,如今已在酝酿一家身价百亿的上市公司。短短数年间,在经历了债转股、改制、重组之后,原大连机床集团旗下资产,如今已命运殊途。
而大连机床集团“成功变形”的背后,是一家名为“高金科技”的企业。同时身为大连高金科技董事长的陈永开称,“高金公司就是大连机床集团的职工持股会”。
逢低入主
1999年,大连机床的“困境”,为陈永开提供了一个入主的机会。
当年1月,大连市经济委员会下发文件,不到40岁的陈永开被任命为大连机床集团有限公司常务副董事长。3个月后,陈永开开始主持大连机床集团工作。
陈与大连机床集团渊源颇深。1997年12月至1999年1月,其为大连机床集团公司副总经理。
在陈永开看来,入主大连机床集团并非其所愿。回忆当时境况,陈永开称,“当时,人家都说我坐着一个马桶上,而谁也不愿意把这个马桶踹掉。”
“当时,大连机床集团负债率达到了110%。所欠的税金和利息超过1.2亿元,并且,拖欠了职工4个月的工资,欠职工的房建投资款,欠公积金,欠所有的医疗费,欠所有的统筹养老。”据陈永称,在后来的审计过程中,大连机床最终披露的潜亏,达到了6.9亿元。
与陈的说法有些出入的是,记者获得的大连机床集团资产负债表显示,1999年底,大连机床集团总资产为161272万元,总负债为118653万元,负债率为73.57%。
转股减债
而通过1999年底开始的“债转股”,至2001年,大连机床集团的负债已经减少3.56亿。
截至1999年末,大连机床集团对中国建设银行、中国农业银行以及中国银行等的债务,本金总计84357万元,利息高达12966万元。
当年,华融资产管理公司、长城资产管理公司和信达资产管理公司接手此等债权后,对其中的35625万进行了“债转股”。与大连机床集团有限公司一起,四方共同组建了新公司——大连机床有限责任公司(即“大连华根机械有限公司”)。
大连机床集团当时装入大连华根机械有限公司的资产包括,大连机床集团的发动机厂、车床厂、第一机械厂、第二机械厂4个工厂。
2001年9月19日,大连华根机械有限公司成立,注册资本为71686万元,总资产约14亿。
在新公司中,华融占注册资本的44.64%;长城持股3.54%;信达持股1.52%;大连机床集团资产折合人民币36061万元,持股50.30%。
一位不愿意透露姓名的知情人士向记者介绍说,“债转股完成后,大连华根机械有限公司成为大连机床集团中最核心的部分,采购、销售、技术、财务结算中心都在华根”。
翻身改制
“翻身大概是在2002年”,陈永开告诉记者,“2003年,大连机床主业的销售收入近17亿元,2004年达到了40亿元。”
而在翻身之后,大连机床集团开始“赎回”核心资产华根机械。2004年12月,其收购了华融资产管理公司手中的3.2亿元股权。由此,大连机床集团重新实现了对华根机械的绝对掌控。
但在大连机床集团情况好转的2003年之后,改制仍得以推行,陈永开一再强调,“集团从国有独资到混合所有制的转变”是由当地政府一手推动的。
“你知道当时产权改革的来龙去脉吗?”陈永开自问自答,“当时(2004年)确定我们的产权制度改革时,要求管理者占机床集团的股份的40%,管理层其他副职占30%,其他成员占30%。当时是不主张保留国有股的,一分钱都不要保留。跟我们签署改制意见时,要求(从2004年1月开始)在五年之内,国内股必须退出来。”
本报记者获得的大连中连资产评估有限公司出具的、基准评估日为2003年4月30日的报告显示,其时,大连机床集团的总资产为92282万元,总负债为77256万元,净资产为15026万元。
但当时对大连机床集团的估值仅为5663.6万元。
评估依据为,按照相关政策规定,对大连机床集团“以净资产进行处置”,并需抵扣有关改革费用11982万元。其中包括,对在职职工的安置费5936万元,离休人员安置费1070万元,退休人员安置费4150万元,以及其他一些费用。
职工持股会?
在2004年的改制之后,谁是大连<