金属切削机床是用切削的方法将金属毛坯加工成机器零件的机器，是制造机器的机器，被称为工业母机。金属切削机床包括加工中心（立加、卧加）、加工车床（立车、卧车）以及龙门、五轴，磨床等。

本文所述的金属切削机床包括加工中心、加工车床、龙门、五轴，不包括磨床以及激光机床、火焰切割机床等特种机床。

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2024年Q2金切机床整体市场

同比下滑5.8%，未达年初乐观预期

根据MIR DATABANK数据统计，2024年第二季度金属切削机床市场规模约为121.3亿元，同比下滑5.8%，环比下滑10.9%，未能实现年初时的乐观预期。

总的来看，主要有以下几个方面原因：

1） 从订单情况来看：2024年Q2季度初期，新增订单量显著上升，但是在5、6月份急转直下，市场再次陷入去年下半年的冷淡的状态。

2） 从整体市场来看：居民消费意愿仍然较低，机床行业下游客户对购买设备方面仍持谨慎态度。

3） 从月度情况来看：2024年4月，在CCMT展会前后时间段，大部分厂商销售情况表现良好，但在5-6月业绩出现明显下滑。

从2024年Q2机床厂商的业绩表现来看，订单不足、客户投资意愿低迷的现象仍在持续。由于Q3通常是行业的销售淡季，预计整体市场规模将面临持续下行的压力。尽管个别行业有明显回暖迹象，从而带动部分厂商的业绩有所提升，但对行业整体作用有限，预计2024Q3机床行业整体市场将与去年同期基本持平，业绩修复期尚未来到。

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2024Q2国产市场规模同比下滑7%

进口市场规模同比下滑1%

根据MIR DATABANK数据统计，2024年第二季度国产金切机床市场规模同比下滑7%，进口金切机床市场规模同比下滑1%。

1）内资厂商：内资厂商业绩下滑，主要是受到整体经济形势下滑的影响。从行业来看，缺少支柱行业依然是主要问题，整体需求的下滑是市场增长的最大阻力。此外，经过长时间的价格内卷，各厂商几乎已经接近底价，很难继续通过降价来刺激市场。

2）欧美厂商：下游客户受经济整体形势影响，对价格较高的外资企业产品购买能力有限，其中美国及欧洲厂商业绩下滑较为明显。由于汇率持续上涨导致产品价格增加、国产替代加速和关键技术突破，以及欧美产品交货周期普遍过长等原因，使客户购买意愿下降。

3）日资厂商：在部分日资厂商中，如大隈、发那科受下游行业订单拉动，以及为应对汇率波动而进行调价等因素影响，2024年第二季度均实现业绩增长。

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2024年第二季度中国金切机床下游市场分析

2024年第二季度，除航空航天保持稳定增长、电子行业迎来复苏之外，金切机床的其他下游行业表现均不及去年同期水平，呈现出明显的下滑趋势。其中，通用机械及医疗器械行业下滑尤为明显。

1）电子行业迎来复苏：在电子行业复苏回暖带动下，消费电子及汽车电子市场实现了一定稳定的增长，两者共同拉动了3C电子行业的增长，使其成为Q2金切机床销售量最高的行业。虽然电子行业尚未恢复到去年同期水平，但实现环比增长4%，预计下半年有望保持持续增长势头。

2）航空航天市场持续增长：国产大飞机C919持续带动航空产业链发展，同时低空飞行器和无人机等行业的快速增长也为航空航天行业带来了显著的刺激作用。由于航空航天领域受宏观因素影响较小，在过去的很长一段时间里都保持着持续增长。其中，五轴机床为主要受益机型，近几年国产化率正在稳步提升。

3）汽车行业下滑放缓：在经历了高增长与需求骤减等波动后，汽车行业逐渐趋于平稳，同比出现-3.9%的小幅下滑。然而在第二季度，随着锂电池和芯片的成本持续降低与厂商之间的价格竞争使新能源汽车整车价格的下降，再加上国家对新能源汽车行业的持续扶持等因素影响，第二季度新能源汽车销量同比仍实现32%的增长。

当前，汽车电动化趋势愈发明显，新能源汽车的月度销售量正在逐步逼近燃油车，且持续保持着较高的增速。随着竞争的加剧，被淘汰的车企逐渐退出市场，整体行业无论在质量还是性能上都将进入新的时代。预计2024年第三季度，新能源汽车市场将继续扩大。

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2024年第二季度金切机床供应商竞争格局

在2023年，整体市场波动较大，规模较小的厂商受到需求减少和价格竞争的双重影响，市场规模进一步缩小，整体市场集中度进一步提升。

从竞争格局来看，2024年第二季度，日资厂商市场份额上升0.5%，与预测情况基本一致。随着第二季度日元汇率的持续下行，日资厂商价格继续下降，使得内资品牌丧失了部分价格优势，竞争力有明显下降。在高质量发展模式下，客户对于产品性能更加苛刻，中小型厂商可以说举步维艰。随着国内金切机床市场竞争日益激烈，中小型厂商的利润得不到保证，近几年行业呈现出市场集中度不变但行业洗牌加速的态势。若想在激烈的市场竞争中站稳脚跟，赢得客户的认可，还需要在品牌口碑和客户信任感上做出努力，提升市场竞争力，以此扩大市场份额。

2023年Q2 TOP10厂商销售金额占市场总规模48.9%；2024年Q2 TOP10厂商销售金额占市场总规模49.0%，市场集中度CR10同比上升0.1%。

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中国金切机床重点机型及厂商表现情况

五轴机床是近几年发展最快速的机型之一， 其下游应用主要集中在航空航天（不含军工）、模具和汽车行业，并且在部分应用场景下有较强的国产替代需求。同时，“首台套”等自刺激性政策为内资五轴企业带来了发展红利，这既是国内高端五轴企业面临的挑战，也是发展的机遇所在。通过今年国产五轴厂商的表现来看，已经能够预见国产厂商在未来市场中的广阔前景和发展潜力。

由于五轴加工中心技术难度和使用门槛较高，下游应用行业主要集中在航空航天、汽车、精密模具等主流行业，得益于高端制造业的发展，市场规模正呈现出逐年递增趋势。

2024年第二季度，北京精雕仍然稳居第一位。在TOP10企业中，有6家是中国本土企业，以北京精雕、拓璞、科德为代表的企业近几年提升明显，已然是五轴市场中的佼佼者。

根据MIR DATABANK预计，未来五年内五轴市场规模将持续增长，整体复合增长率预计将达到14%左右，高于金切机床市场的复合增长率，同时五轴机床国产化率也将逐年提升。

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中国金切机床未来趋势及机会分析

金属切削机床周期性变动特征极为显著，通常表现为每10年一个大周期，3-4年一个小周期，2023年处于大周期换机潮的末尾，同时也是新一轮周期的起点。

从行业周期性规律来看，2024年市场大概率会持平或呈现微弱增长。根据目前的订单情况，上半年持续走低，下半年需求虽会开始回暖但仍可能不及预期。

从过去二十年的周期来看，2001-2011年市场处于上行周期，2011-2019则处于一个比较大的下行周期。从机床的使用年限来看，MIR预计未来十年国内市场将进入一个新的上行周期。在2024年-2028年，市场复合增长率预计将达到6%左右。

展望未来两年，除了高端的航空航天以外将继续保持良好发展以外，新能源汽车、半导体以及储能蓄能等新兴行业发展势头也将相对较好，并且行业规模将逐步扩大。

对机床企业而言，在整体市场不景气的情况下，仅靠价格战很难突出重围，核心技术的突破及关键领域的突破仍是推动未来增长的重要动力。同时，国内领先的机床制造商纷纷选择出海，这也将对未来国内机床产值有一定的助推作用。